Laut mit der Angelegenheit vertrauten Personen hat die Birkenstock Holding (BIRK.N) genügend Investorenzusagen erhalten.

Den Preis für den US-amerikanischen Börsengang (IPO) am oberen Ende der festgelegten Spanne festlegen und eine Bewertung von 10 Milliarden US-Dollar erreichen. Den Quellen zufolge wird der deutsche Hersteller von Luxusschuhen am Dienstag eine endgültige Entscheidung über den Preis für seinen Börsengang im oberen Bereich seiner Spanne von 44 bis 49 US-Dollar pro Aktie treffen, bevor die Aktien am Mittwoch in New York notiert werden. Im Spitzenbereich würde Birkenstock 1,58 Milliarden US-Dollar einnehmen.

Die Quellen betonten, dass die Diskussionen fließend seien und baten um Anonymität, da das Thema privat sei. Birkenstock antwortete nicht auf Anfragen nach Kommentaren.

Birkenstock ist nach dem Chiphersteller Arm Holdings (ARM.O) das vierte große Unternehmen, das in den letzten vier Wochen einen Börsengang in den USA startete.

Lebensmittelliefer-App Instacart (CART.O) und Marketing-Automatisierungsplattform Klaviyo (KVYO.N).

Sie legten den Preis für ihre Börsengänge am oberen Ende oder über der angegebenen Spanne fest und verzeichneten beim Debüt einen Anstieg ihrer Aktien.

Nur um in den folgenden Tagen den Großteil der Gewinne wieder abzugeben. Während die Aktien von Arm und Klaviyo immer noch über ihrem IPO-Preis gehandelt werden, ist die Aktie von Instacart jetzt weniger wert als ihr IPO-Wert.

Dies erklärt, warum Birkenstock trotz der starken anfänglichen Investorennachfrage nicht geneigt ist, die Preisspanne für den Börsengang anzuheben.

Es strebt bereits eine Bewertung an, die höher ausfällt als bei einigen größeren Schuhmarken. Es wäre ungefähr das 27-fache des nachlaufenden 12-Monats-Gewinns vor Zinsen, Steuern und Steuern wert.

Abschreibungen und Amortisationen liegen an der Spitze ihrer Spanne, wenn Nike zum 21-fachen gehandelt wird. Letzte Woche startete Birkenstock die Roadshow für seinen Börsengang, einige Investoren standen bereits Schlange. Birkenstock gab in einer Akte bekannt, dass Financiere Agache Interesse am Kauf von Aktien im Wert von 325 Millionen US-Dollar gezeigt hat.

Während Durable Capital Partners und Norges Bank Investment Management Interesse am Kauf von Aktien im Wert von 300 Millionen US-Dollar bekundet haben. Den Quellen zufolge gab der Wachstumskapitalinvestor Baron Funds zu Beginn der Roadshow eine Bestellung über Aktien im Wert von 500 Millionen US-Dollar auf. Den Quellen zufolge

Rund 1,13 Milliarden US-Dollar an Aktien dürften zwischen den Eckinvestoren und Baron liegen.

Birkenstock wurde 1774 im deutschen Weiler Langen-Bergheim vom Schuhmacher Johannes Birkenstock und seinem jüngeren Bruder Johann Adam Birkenstock gegründet. Nach der Gründung führte die Familie Birkenstock das Unternehmen sechs Generationen lang.

Die Marke versucht, sich als trendiges Kleidungsstück darzustellen, das von Models und Prominenten getragen wird. Barbie, gespielt von Margot Robbie, trug in der Schlussszene des Films, der diesen Sommer in die Kinos kam, rosa Birkenstocks.

L Catterton, eine Private-Equity-Firma, die vom französischen Milliardär Bernard Arnault und dem Luxusgüterimperium Louis Vuitton Moet Hennessy unterstützt wird, erwarb 2021 eine Mehrheitsbeteiligung an Birkenstock.

Nach dem Börsengang wird L Catterton 82,8 % von Birkenstock besitzen und die Mehrheit der gesamten Stimmrechte der ausstehenden Aktien des Unternehmens kontrollieren.

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